、小标普期货、小纳指期货都是在12月份的中旬结算期。它们都是以现金自动行结算的，而且都是场内易，不存在易对手违约，盈利无法兑现的情况。

至于cdo和cds的易，则是照计划行平仓就可以了，以现在的市况，如果有cdo和cds的买盘，瞬间就会被市场吃掉。

唯一需要担心的是国国债期货，这一期货品是需要实割的。如果有人大量抛售国国债，张势必会被迫接手大量国债现货。

“换月吗？或者平仓？”11月底12月初，何？阿隆索等人面对国国债期货，询问着张的意见。

“30年期国国债期货已经涨至130左右，10年期国国库券期货已经涨至124左右，看着趋势，似乎还有上涨。我们留着吧，既不换月，又不平仓，静等割！”

“仓国国债？”何？阿隆索为代表的伙伴们一惊！

“不是仓，而是要退国国债期货的多。只是，这08年的最后一波涨势不能放掉，我们在接近割日的时候，作空3月和约的国国债期货。”

“这就相当于是利易了！”尤诺斯，又担忧的问：“只是，这就需要将近1000亿元的资金了？”

第二百八十六章：撬动国利率？

ps：谢myname0022的打赏和月票，谢谢！！！

张持有90万手国国债期货多寸，仅仅票面价值就是900亿元。/算上其他各费用，说将近1000亿元，是有可能的！

这么多资金，谁能拿得来？就算能勉拿，可谁又能舍得将它全投到国国债上？他的伙伴们可不知他在外汇市场还藏有额资金！

“也许不用那么多！”张顿了顿，有所退让的说：“以现在的数计算，我们在十多天之后即将结算的期货上，将会产生额盈利。只要我们在最后几天适当的减少一些寸规模，接下余下的大约800亿元的国国债，毫无压力。”

在小标普期货和小纳指期货上，连续的持仓、换月，如今也到了即将结算的时候了。小标普期货，预计盈利478亿元，小纳指期货，预计盈利148亿元。欧洲元期货上，2008年和约也即将结算，预计将盈利180亿元。这加起来，总盈利将超过800亿元。

再加上已经在2008年6月欧洲元期货上取得的133亿元盈利，场内外汇期货上的28亿元盈利，以及国国债期货上连续换月提前兑现的分盈利98亿元，即使扣除被调走的100亿元，这仍然有超过960亿元的资金。

也就是说，如果加上240亿元本金。1000亿元的资金，张和他的小伙伴们还是拿的来的。只是。小标普、小纳指、欧洲元等都没有结算，如果最后几天的行情走了极端，最终的盈利是多少，谁也无法预料！